财务报表分析法是以企业的资产负债表、利润表、现金流量表资料为依据，对企业的固定资产、流动资产等情况进行风险分析，以便从财务的角度发现企业面临的风险。由于财务报表集中反映了企业财务状况和经营成果，因此通过对财务报表数据变动的分析，可以发现企业潜在的各种风险。这种方法是风险事项识别的有力手段，尤其在对财务风险的分析方面。财务报表分析的主要内容包括以下几个方面。
1.财务报表趋势风险分析
趋势分析是指对企业连续数期的利润表和资产负债表的有关项目进行比较，求出各个项目增减变动的方向和幅度，以揭示当期财务状况和经营状况的增减变化及其发展趋势。采用这种方法可以分析引起变化的主要原因、变动的性质，并预测企业未来的发展前景。
趋势分析法的具体运用主要有以下三种方式。
（1）重要财务指标的比较。这是将不同时期财务报告中的相同指标或比率进行比较，直接观察其增减变动情况及变动幅度，考察其发展趋势。
对不同时期财务指标的比较，可以有以下两种方法。
①定基动态比率。定基动态比率是把某一时期的数额确定为固定的基期数额而计算出来的动态比率。其计算公式为：
定基动态比率 = 分析期数额/固定基期数额 ×100%
②环比动态比率。环比动态比率是把每一分析期的前期数额作为基期数额而计算出来的动态比率。其计算公式为：
环比动态比率 = 分析期数額/前期数額 ×100%
（2）财务报表比较。将连续数期的财务报表中相同项目的金额并列起来，比较其增减变动的金额和幅度，据此判断企业的财务状况和经营成果发展变化的一种方法。财务报表的比较，具体包括资产负债表比较、利润表比较和现金流量表比较等。
在实际工作中，也可以采用编制趋势财务报表的方法来进行财务报表的比较。首先选择一个年度为基年，然后排列与基年相联系随后各年的报表项目。按惯例基年被设定为 100。
（3）财务报表项目构成的比较。这是在财务报表比较的基础上发展而来的。它先计算出其各组成指标占财务报表中的总体指标的百分比，然后再比较各个项目百分比的增减变动，以此来判断有关财务活动的变化趋势。
运用这种方法最初的动机是，在进行财务报表的比较分析时，会因企业的“规模”差异而产生误导。例如，假设甲公司拥有2000万元负债，而乙公司拥有20 000万元负债，如果依此认为乙公司的杠杆程度比甲公司高就可能产生误导，因为我们不了解两个公司的总资产是多少。为此，在进行不同规模企业间的比较时，就必须控制规模差异。控制规模差异的途径之一就是将财务报表上的项目表达为一定的百分比形式。例如，将利润表上的项目表达为营业收入的百分比，将资产负债表项目表达为资产的百分比。通过观察和比较同一类型财务报表，我们就可以发现各公司之间财务状况与经营情况的差异，以免造成误导。
2.财务报表的比率分析
比率分析是指以同一会计期间的相关数据进行相互比较，求出相关数据之间的比例，并将该比例与上期比例、计划比例或者同行业平均比例进行比较，以说明风险管理单位的发展情况、计划完成情况或者与同行业平均水平的差距。财务比率指标主要有以下三种。
（1）构成比率法。构成比率法是以某项经济指标的各组成部分占总体的比重为依据，分析部分与总体的关系，了解项目指标结构上的变化。例如，长期借款占负债的比重，银行存款占资产的比重等。
（2）相关比率法。相关比率法是指用两个有相互关系的指标进行对比，求出二者的比率。该比率能够反映风险管理单位有关经济活动的相互关系，可以为深入了解风险管理单位的生产经营活动情况提供依据。例如，利润与销售单价的比率，就反映了单价每变动一元所引起利润的变动情况。
（3）效率比率法。效率比率法是指以某一项活动的投入同所得进行对比，求出二者的比率，该比率反映了投入与产出的相互关系。例如，销售成本与销售收人的比率、资金占用额与销售收入的比率等。
3.因素分析法
因素分析法是依据分析指标与其驱动因素的关系，从数量上确定各因素对分析指标影响方向和影响程度的一种方法。当分析某一因素的影响时，假定其他因素的影响不变就可以确定风险因素对风险事故的影响。
财务报表法的优点是由于财务报表是基于风险管理单位自身的、可靠的资料编制的，因此能够客观地反映风险管理单位的财务状况，通过对财务报表的研究和分析，可以识别出隐藏的潜在风险，防患于未然。该方法的缺点是专业性强，缺乏财务管理的专业知识是无法有效地利用该方法的。
